周报:待大势企稳后再考虑相关板块的低吸机会

    上周我们编制的新材料精选指数下跌8.35%,跑输上证指数3.77 个百分点,跑输中小板

2.33 个百分点,跑输创业板1.19 个百分点。上期我们认为板块可能有短调,建议关注调整

能否带来低吸机会。实际上板块随大势调整的幅度和速度均超除了我们之前的预期, 因

此本期我们建议谨慎观望大势能否企稳,然后再做是否低吸的决定。

    电池材料:上周碳酸锂价格依然坚挺。钴酸锂价格小幅上扬,或预示着电池行业旺季效

应初步显现。本周建议继续关注板块是否能够迎来低吸机会,公司方面建议重点关注天

齐锂业、沧州明珠和杉杉股份。

    光伏材料:上周光伏板块下跌幅度较大,弱于各市场指数,板块仍处弱势之中,短期内对板

块仍应持谨慎态度。上周中欧官方层面关于光伏贸易问题的磋商仍在继续,目前来看各

方仍有磋商的空间与时间,最终中欧光伏贸易争端仍有较大缓和的可能。短期内仍应重

点关注海外“双反”以及我国的反制措施,可关注多晶硅及光伏材料相关公司。

    核电材料:核电新项目审批仍需等待,但之前已批项目的相关工作已相继启动,国内设备

与材料的国产化进程也在稳步进行。我们认为剩余两大核电规划有望年内正式颁布,核

电审批也将在其后重启。上周板块随市场下跌幅度较大,但目前仍可择机逢低布局板块

优质股,建议关注久立特材、江苏神通等公司。

    磁材板块:上周稀土价格继续下滑,需求端的情况仍不乐观。上期我们认为虽然在

QE3 对有色板块的提振下,磁材板块也随之反弹,但需求的实质回归才是关键,应谨防板块

冲高回落。本周我们继续建议对磁材股谨慎观望。

    超硬难熔材料板块:上周由于大势不佳的影响,板块也明显回落。前期我们建议在防范

回调风险的基础上继续关注板块是否有低吸机会。本期我们仍然建议重点关注金刚石子

板块,可在大势企稳后择机低吸。  风险:市场的系统风险;相关公司的业绩风险。